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Compass Renta Fija III

Objetivo del Fondo

El Fondo COMPASS RENTA FIJA III FCI tiene como objetivo invertir predominantemente en instrumentos de deuda con cláusula de ajuste USD-Linked, pudiendo incorporar minoritariamente posiciones en derivados de moneda asociados a activos en pesos.

Evolución valor cuota
RENDIMIENTOS (%)
al (-)
MTD
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3 meses
1 año
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2023
Desde el inicio
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Compass Renta Fija III
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Comentario Mensual

El FX Oficial permanece anestesiado, corriendo al 1,8% directo o 24,3% anualizado. No es la primera vez que el Peso se aprecia y son conocidas las consecuencias que eso trae aparejado. Reiteramos que cualquier contratiempo oficial repercutirá directamente en las expectativas cambiarias. A riesgo de que los acontecimientos transcurran en el extremo positivo de las posibilidades, empezamos a reinvertir vencimientos al final de tercer trimestre y principios del cuarto de este año. Los instrumentos con ajuste USD-Linked (bonos y pagarés) se mantienen al 61,2% del total. La porción de USD-Linked sintético se reduce a menos de la mitad, pasando al 7,2% del PN. Considerando las ON USD-Linked, los Soberano (1) y Provincial (1) USD-Linked y el USD-Linked Sintético, el Spread sobre Devaluación es 20,2% para 3,1 meses de duration. Y ganan representación los activos Hard-USD (por efecto de rescates netos) al 36,7% de la cartera. El rendimiento mensual directo fue de 2,4% o de 33,0% anualizado. En la cartera general, la TIR es de 134,7% y la duration de 1,0 año.

Liquidez y Condiciones

Liquidez: 2 días hábiles

Suscripción y Rescates: Diario

Información General

Fecha de Inicio: 13 de Diciembre de 2012

Fecha de Renovación: 13 de Diciembre de 2012

Domicilio: Argentina

Código Bloomberg: COMUSAA AR (Clase A), COMUSAB AR (Clase B), COMUSAC AR (Clase C)

Moneda: Peso Argentino (AR$)

Sociedad Gerente: Investis Asset Management S.A.S.G.F.C.I  

Sociedad Depositaria: Banco de Valores S.A.

Auditores Externos: Brea Solans & Asociados

Honorarios Cuotaparte A: Sociedad Gerente 3,25% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Honorarios Cuotaparte B: Sociedad Gerente 2,15% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Honorarios Cuotaparte C: Sociedad Gerente 1,80% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Honorarios Cuotaparte D: Sociedad Gerente 3,25% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Honorarios Cuotaparte E: Sociedad Gerente 2,15% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Honorarios Cuotaparte F: Sociedad Gerente 1,80% – Sociedad Depositaria 0,125%+IVA

Comisión de Ingreso/Egreso: No posee

La composición de la cartera de cada fondo común de inversión y las comisiones de los mismos están a disposición de los inversores y público en general en las oficinas de Investis Asset Management SASGFCI. Las inversiones en cuotas de los fondos no constituyen depósitos en Banco de Valores S.A., a los fines de la Ley de Entidades Financieras ni cuentan con ninguna de las garantías que tales depósitos a la vista o a plazo puedan gozar de acuerdo a la legislación y reglamentación aplicables en materia de depósitos en entidades financieras. Asimismo, Banco de Valores S.A. se encuentra impedido por normas del Banco Central de la República Argentina de asumir, tácita o expresamente, compromiso alguno en cuanto al mantenimiento, en cualquier momento, del valor del capital invertido, al rendimiento, al valor de rescate de las cuotapartes o al otorgamiento de liquidez a tal fin. Las inversiones en fondos comunes de inversión pueden estar sujetas a riesgo de inversión soberanos, comerciales, de tipo de cambio y a otros riesgos, incluyendo la posible pérdida de la inversión. Usted deberá tener presente que esta información no implica asesoramiento ni consejo de inversión de ningún tipo; por ello para tomar cualquier decisión de inversión resultará imprescindible consultar con sus asesores. La información provista en este sitio web sólo aplica a residentes en la República Argentina, no debiendo interpretarse destinado a cualquier otra jurisdicción.

Los rendimientos pasados no deben ser tomados como garantía o estimación de rendimientos futuros.